Carteras indexadas en banca privada: La nueva apuesta del sector

• La banca privada se reinventa con carteras indexadas para atraer a inversores exigentes.
• Millonarios buscan eficiencia: el auge de la gestión pasiva en grandes patrimonios.
• Roboadvisors desafían a la banca tradicional con estrategias de bajo coste.

Las carteras indexadas en banca privada están ganando terreno a pasos agigantados. Este fenómeno está sacudiendo el mundo de las inversiones, especialmente entre los clientes más acaudalados. ¿La razón? Simple: costes más bajos y resultados que, en muchos casos, superan a la gestión activa tradicional.

Los números están allí. Indexa, uno de los roboadvisors más populares, ya se codea con los grandes. Se ha situado entre las diez mayores firmas por volumen patrimonial en gestión discrecional de carteras. Y no es poca cosa.

Indexa maneja 366 millones de euros solo en cuentas de clientes con más de medio millón de euros. Esto es casi el 16% de su volumen total. Es, sin duda, un cambio de paradigma en cómo los millonarios quieren gestionar su dinero.

El auge de las carteras indexadas en banca privada

El mundo de la banca privada está experimentando una revolución silenciosa. Las carteras indexadas, antes vistas con malos ojos por el sector, ahora son las estrellas del show. ¿Por qué? Bueno, resulta que los millonarios también son fans de ahorrar en comisiones.

Esto de las carteras indexadas en banca privada no es casualidad. La gestión pasiva ha demostrado ser una opción atractiva incluso para los más pudientes. CaixaBank, por ejemplo, fue pionera en este campo hace ya seis años con su gama Smart Money. Lo interesante es que estas carteras son accesibles desde 500 euros, democratizando en cierta medida la inversión de alto nivel.

Competencia con roboadvisors y gestores automatizados

Los roboadvisors están pisando fuerte. Firmas como Indexa, Finizens o InbestMe están ganando adeptos a un ritmo vertiginoso. Aunque aún están lejos de los volúmenes que manejan los gigantes financieros, su crecimiento es innegable.

Tomemos el caso de Indexa. Con 294 cuentas de clientes que superan el medio millón de euros, representan el 0,39% de su base de clientes. Pero ¡ojo! esas cuentas aglutinan el 16% del volumen que manejan. Impresionante.

Principales entidades ofreciendo el servicio de carteras indexadas en banca privada

Los grandes bancos no se han quedado de brazos cruzados. Santander se subió a la ola hace unos meses con Santander Innova Index. Pero no están solos en esta carrera ya que Bankinter, BBVA y CaixaBank llevan tiempo en el juego.

CaixaBank, el pionero, lanzó sus carteras de gestión pasiva hace seis años. ¿Su estrategia? Ofrecer varios perfiles según el riesgo que quiera asumir el inversor. Y, ojo al dato, cobran una comisión fija anual del 0,73% del saldo medio de la cartera. No está mal si lo comparamos con las comisiones de la gestión activa tradicional.

Futuro de la gestión pasiva en Europa

El futuro parece prometedor para la gestión pasiva en Europa, aunque aún estamos lejos de los niveles de Estados Unidos. Los ETF en Europa manejan un volumen de 1,85 billones de euros. Suena muy bien, aunque en Estados Unidos la cifra se dispara a 8,10 billones.

En el mercado norteamericano los ETF ya han superado en volumen a los fondos tradicionales. ¿Veremos lo mismo en Europa? El tiempo lo dirá, pero una cosa es segura: la gestión pasiva ya no la ven con malos ojos. Ha llegado para quedarse y los millonarios lo saben.